8月15日消息，據(jù)彭博社報道，沙特公共投資基金(PIF)對特斯拉(Tesla)公司的投資，明顯比市場觀察人士所認為的更為重要。除了顯示該國決心將業(yè)務(wù)多元化至技術(shù)領(lǐng)域之外，近5%的股份對于伊隆·馬斯克(Elon Musk)將這家電動汽車制造商私有化的雄心也具有重大意義。隨著沙特政府希望到2030年將其PIF規(guī)模增加到2萬億美元以上，雙方的利益似乎已經(jīng)達成一致。

　　為什么沙特基金持有的股權(quán)對特斯拉如此重要？

　　特斯拉首席執(zhí)行官馬斯克周一表示，PIF長期以來都對參與特斯拉私有化的任何嘗試很感興趣。這位技術(shù)大亨也從中得到了回報。他還透露，沙特基金的雄厚財力是他表示私有化提議已經(jīng)“獲得資金保證”的重要原因。在他發(fā)表這份聲明之前，投資者對這位特斯拉創(chuàng)始人的意圖始終不太確定。

　　這樁交易與沙特的計劃有何契合之處？

　　這是沙特”B計劃“中引人注目的一部分，該計劃旨在將其主權(quán)財富基金推入全球巨頭的行列，并使投資多樣化，減少對石油的依賴。最初的計劃是，在2018年下半年，通過首次公開募股(IPO)的方式，以出售國有石油公司Aramco少量股份的方式，為PIF籌集至多1000億美元資金。

　　IPO已不再按計劃進行，PIF正在考慮其他投資。盡管人們普遍擔心特斯拉的估值和汽車行業(yè)的未來，但特斯拉就是PIF考慮的理想投資目標之一。

　　為何沙特人試圖增加他們的基金規(guī)模？

　　據(jù)名為“愿景2030”(Vision 2030)的計劃，PIF是政府實現(xiàn)經(jīng)濟多元化、擺脫對石油依賴的關(guān)鍵舉措。該基金成立于1971年，旨在支持對經(jīng)濟具有戰(zhàn)略意義的項目。在其歷史上的大部分時間里，該基金主要關(guān)注國內(nèi)市場。

　　PIF持有沙特上市公司約1500億美元的資產(chǎn)，包括全球第二大化學品制造商沙特基礎(chǔ)工業(yè)公司、沙特電信有限公司以及國有商業(yè)銀行等機構(gòu)的股份。但近年來，PIF在全球范圍內(nèi)進行了諸多引人注目的投資，它目前的資產(chǎn)約為2300億美元。

　　沙特基金注重什么樣的投資？

　　科技發(fā)揮著重要的作用。早在2017年，PIF就宣布計劃投資450億美元給日本軟銀集團運營的科技基金。此外，PIF支持在紅海斥資5000億美元建設(shè)名為Neom的城市，成立持有11億美元資本的基金來支持中小企業(yè)，并斥資48億美元資助重新開發(fā)紅海吉達海濱的項目

　　與此同時，這家基金還向網(wǎng)約車巨頭Uber投資35億美元，并計劃向維珍集團(Virgin Group)航天公司投資約10億美元。

　　PIF已向百仕通集團(Blackstone)管理的美國基礎(chǔ)設(shè)施基金會投入200億美元，據(jù)說將斥資4億美元收購好萊塢最大娛樂和體育巨頭Endeavor的股份。PIF還參與購買了Accor SA 55%的房地產(chǎn)業(yè)務(wù)。Aramco計劃進行IPO，目的是為該基金提供新的大量資金，以達成更多交易。

　　Aramco IPO計劃有變?

　　隨著沙特王儲穆罕默德·本·薩勒曼(Mohammed bin Salman)忙于應(yīng)對國內(nèi)的社會和經(jīng)濟改革，并采取強硬的外交政策，Aramco的IPO重要性似乎已經(jīng)減弱。PIF顧問蕾切爾·佩瑟(Rachel Pether)說，如果沒有Aramco IPO, PIF要成為全球最大的主權(quán)財富基金還有很長的路要走。但她表示，倉促行事將是一個錯誤:“你只有一次機會給人留下第一印象，世界將密切關(guān)注這起IPO。”

　　PIF還會做什么？

　　沙特國家石油公司Aramco正考慮購買PIF持有的沙特基礎(chǔ)工業(yè)公司(Sabic)至多70%的股份，后者市值約為1000億美元。這意味著，這筆交易可能為該基金籌集700億美元資本。PIF可以通過出售其在其他沙特上市公司的股份來籌集更多資金。債務(wù)是另一個選擇。7月初，據(jù)說該基金曾與銀行接洽，希望獲得數(shù)十億美元的貸款，這將是該基金的首次貸款。PIF愿意借款以實現(xiàn)沙特經(jīng)濟多樣化，并提高投資回報。

　　誰在掌管沙特基金?

　　PIF董事總經(jīng)理亞西爾·魯馬揚(Yasir Al-Rumayyan)曾是沙特弗朗西資本(Fransi Capital)的高管，于2015年加入該基金。

　　在過去一年里，隨著匯豐控股(HSBC Holdings Plc)當?shù)刭Y產(chǎn)管理主管阿卜杜拉馬潔德·阿哈巴尼(Abdulmajeed Alhagbani)、美國銀美林行董事總經(jīng)理兼公司財務(wù)主管阿里雷扎·扎伊米(Alireza Zaimi)、Riyad銀行投資部門首席執(zhí)行官拉什德·沙里夫(Rashed Sharif)以及花旗集團(Citigroup)前投資銀行家邁克爾·克萊因(Michael Klein)的加入，魯馬揚身邊的執(zhí)行團隊得到大幅強化。據(jù)說，他們正幫助PIF制定其全球投資戰(zhàn)略和融資計劃。