[No.H100]
據(jù)外媒報道,消息人士周三透露,盡管共享空間初創(chuàng)公司W(wǎng)eWork的部分董事會成員威脅將對軟銀毀約行為提起訴訟,但軟銀仍計劃在30億美元要約收購WeWork股權資產(chǎn)的交易截止時間過后,徹底放棄這一交易。
按照軟銀和WeWork此前簽署的協(xié)議,軟銀同意了一份95億美元的拯救WeWork計劃,包括從公司股東手中購買價值約30億美元的股份。另外,軟銀還向該公司提供了65億美元的債務和股權融資。軟銀30億美元交易的對象,包括WeWork前任首席執(zhí)行官亞當·諾依曼(Adam Neumann)、風險投資公司和公司員工。軟銀在3月中旬給WeWork股東發(fā)信息稱,美國政府頻頻對WeWork發(fā)起調(diào)查,既有美國律師、SEC的調(diào)查,還有加州、紐約司法部長、曼哈頓地區(qū)檢察官的調(diào)查,導致其決定推后這一交易。
按照當時的約定,此交易的截止時間為美國東部時間4月1日23時59分(北京時間4月2日11時59分)。消息人士透露,軟銀目前仍在與WeWork進行討論,有可能在最后一刻達成協(xié)議。截至目前,軟銀對此報道未予置評。
在WeWork去年首次公開募集計劃失敗之后,因賬面現(xiàn)金枯竭而陷入困境的這家初創(chuàng)公司與軟銀達成協(xié)議。軟銀承諾向WeWork提供包含債務和股權組合的融資方案,其中包括50億美元新融資以及軟銀向現(xiàn)有股東發(fā)出高達30億美元的要約收購,且軟銀將加速兌現(xiàn)提供15億美元投資的現(xiàn)有承諾。
軟銀當時的投資包括四部分,一為當前支付義務,軟銀加速兌現(xiàn)2020年4月到期的15億美元的投資承諾,每股價格為11.6 美元。預計在協(xié)議簽署后7日內(nèi)完成,須經(jīng)WeWork股東審批;二為要約收購,以每股19.19美元的價格向全體非軟銀股東發(fā)起總價高達30億美元的收購要約,預計2019年第四季度開始,須獲得監(jiān)管部門審批并滿足其他慣例成交條件;三為新債務,包括11億美元優(yōu)先擔保票據(jù)、22億美元無擔保票據(jù)和17.5億美元信用證融資,預計在完成要約收購之后進行;四位合資企業(yè)股份互換,軟銀旗下愿景基金(Vision Fund)除日本合資企業(yè)之外的區(qū)域性合資企業(yè)所持有的所有權益,將以每股11.60美元的價格換取WeWork股份。在所有的交易完成之后,軟銀將獲得WeWork大約80%的股權。
在軟銀發(fā)起的要約收購中,將購買被趕出公司的諾依曼手中價值9.7億美元的股票,并向其支付1.85億美元的咨詢費,同時還提供5億美元的信貸額度。作為交換條件,諾依曼失去了對公司的控制權,不能對公司的決策進行投票。此前有報道稱,諾依曼已經(jīng)從5億美元的信貸額度中提取了約4億美元,根據(jù)協(xié)議條款,他有義務使用從軟銀股份收購交易中獲得的收入來償還軟銀的借款。但在此之后,銀集團內(nèi)部出現(xiàn)了想法分歧,公司的高管一直在尋找降低收購股份價格的方法,包括限制支付給諾依曼的補償金額。軟銀的一些高管認為,公司給予諾依曼退出WeWork的補償過于慷慨。
WeWork向諾依曼提供的慷慨的離職方案,同樣還激怒了許多員工。因為在接下來的幾個月里,由于WeWork的母公司W(wǎng)e Co.試圖削減開支,數(shù)以千計的員工被解雇。在過去的幾周里,這項交易變得越來越有爭議。軟銀給WeWork股東發(fā)了一封信,表示如果在4月1日的最后期限前某些條件沒有得到滿足,軟銀可以退出協(xié)議。 “軟銀和該公司都無法就這些調(diào)查的范圍、這些或其他監(jiān)管方將采取的任何行動的性質(zhì)、或解決這些問題的時間表提供任何保證,”軟銀在信中表示,辯稱自己沒有義務完成要約收購。
WeWork的兩名獨立董事回應稱,如果軟銀退出,他們將考慮采取法律行動。風投公司Benchmark Capital發(fā)言人布魯斯·鄧利維(Bruce Dunlevie)和另一位獨立董事雷·弗蘭克福特(Lew Frankfort)在聲明中說:“WeWork董事會的特別委員會仍然致力于采取一切必要的行動,以確保軟銀向員工和股東承諾的投標報價得以完成。它試圖不完成交易的借口是不恰當和不誠實的。”
在這份價值30億美元的要約收購交易中,絕大部分資金將會流向WeWork的5位股東,其中包括諾依曼和Benchmark Capital,后者希望在此交易中套現(xiàn)6億美元。軟銀表示,只有不到10%的資金將會用于收購WeWork現(xiàn)有員工持有的股份。
如果交易失敗,它將對WeWork的工作產(chǎn)生影響。作為交易的一部分,公司只有在完成股權收購后,才能從軟銀獲得11億美元的債務融資。(騰訊科技編譯/明軒)
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